تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن

برای مشاهده نمودار با کیفیت بالا اینجا کلیک کنید

تحلیل شاخص کل بازار بورس – شماره ۱۴

در هفته ای که گذشت شاهد روزهای منفی و مثبت برای شاخص کل و شاخص هم وزن بودیم.

تعدادی از سهام ها نیز روزهای مثبت و منفی را تجربه کردند.

به نظر من بازار پس از یک رشد خوب و سپس یک افت ضعیف، الان در حال استراحت است.

و بازاری که روندهای صعودی و نزولی و خنثی داشته باشد حالش خوب است

در ویدیوی زیر می توانید تحلیل شاخص کل و شاخص هم وزن را ببینید.

البته فقط از چهار اندیکاتور تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن استفاده کردم و سایر ابزارهای تحلیلی را به عهده خودتان می گذارم.

یعنی می توانید از بولینگر باند، ایچیموکو، امواج الیوت و… استفاده کنید.

هم چنین می توانید شاخص کل، شاخص هم وزن، شاخص گروه ها و شاخص سهام های مورد نظر را در تایم فریم های یک روزه و یک هفته و یک ماهه نیز بررسی کرد.

برای دسترسی به نمودارها می توانید از نرم افزار مفید تریدر یا نرم افزارهای سایت کارگزاری ها استفاده کنید.

ویدیوی تحلیل تکنیکال شاخص کل و شاخص هم وزن

اگر تصمیم گرفتید که خودتان دست به کار شوید و شاخص کل و شاخص هم وزن و سهام هایتان را تحلیل کنید

پیشنهاد میکنم برای شروع یادگیری بورس حتما در دوره رایگان قطب نمای بورس شرکت کنید.

درباره صادق عباسی

بزرگترین و قوی ترین استراتژی سرمایه گذاری بدون ریسک در بازار بورس فقط در ذهن خود توست پس در تحلیل ها و حرف های دیگران، دنبال پیدا کردن فرمول یا معجزه نباش! چون پیش بینی ها در بهترین حالت، فقط ۲۰ درصد جواب می دهد و ۸۰ درصد لازم است که روانشناسی سرمایه گذاری بلد باشی و مربی ذهن خودت شوی. و اینجا دقیقا همان جایی است که قرار است به سودهای بزرگ برسی.

تحلیل تکنیکال شاخص‌های بورس + نمودار

اقتصادنیوز: شاخص کل بورس در تایم فریم هفتگی بر روی خط روند بلند مدت خود قرار دارد و اکنون در محدوده حمایتی است که باید دید آیا می‌تواند از این محدوده بازگردد یا خیر.

به گزارش اقتصادنیوز به نقل از باشگاه خبرنگاران جوان، تحلیلگر بازار سرمایه گفت: حمایت شاخص کل بورس در محدوده یک میلیون و ۴۵۰ هزار واحد تا یک میلیون و ۴۸۰ هزار واحد قرار دارد.

آقای آراد پورکار گفت: شاخص کل بورس در تایم فریم هفتگی بر روی خط روند بلند مدت خود قرار دارد و اکنون در محدوده حمایتی است که باید دید آیا می‌تواند از این محدوده بازگردد یا خیر. نکته مهم، توجه به ارزش معاملات است که می‌تواند به طور کامل روند حرکتی را تغییر دهد.

به گفته این کارشناس بازار سرمایه، اما در تایم فریم روزانه شاخص هم وزن در یک کانال نزولی قرار دارد که قبلا از آن خارج شده بود، ولی بعدتر دوباره به این کانال نزولی بازگشت (در حال حاضر در تراز ۴۲۲ هزار واحد قرار دارد). این شاخص یک محدوده حمایتی در تراز ۴۱۸ هزار واحد دارد که از این محدوده مورد تقاضا قرار می‌گیرد، ولی مجددا با سقف کانال نزولی خود درگیر می‌شود.

پورکار می‌گوید: محدوده فعلی شاخص هم وزن بسیار مهم است و نباید شکسته شود و در صورت شکست نماد‌ها با اصلاح رو به رو خواهند شد. این شاخص برای اینکه روند خوبی را در پیش بگیرد، نیاز به شکست کانال نزولی به سمت بالا دارد.

شاخص هم‌وزن چیست؟ چه تفاوتی با شاخص کل دارد؟

در امر سرمایه‌‌‌‌گذاری یکی از موضوعات بسیار بااهمیت انتخاب محل سرمایه‌‌‌‌گذاری است. در خصوص انتخاب بهترین محل برای سرمایه‌‌‌‌گذاری عوامل متعددی مؤثر و تأثیرگذارند که یکی از آن‌‌‌‌ها میزان تخصص و مهارت فرد سرمایه‌‌‌‌گذار در بازار انتخاب شده برای سرمایه‌‌‌‌گذاری است. این مسئله تا حدودی مستقل از نوع سرمایه‌‌‌‌گذاری مستقیم تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن و غیرمستقیم است و حتی در صورت سرمایه‌‌‌‌گذاری غیرمستقیم ، شایسته است تا اطلاعات حداقلی در خصوص نحوه‌‌‌‌ی پیگیری روند بازارها در اختیار داشته باشیم. ازاین‌جهت در این مقاله تلاش خواهیم کرد تا شما را با یکی از عناوین و پارامترهای مهم در خصوص پیگیری روند بازارها آشنا کنیم. برای این منظور به سراغ شاخص هم‌‌‌‌وزن رفته و آن را تعریف کرده و وجوه افتراق و مزایا و معایب آن را نسبت به دیگر شاخص‌‌‌‌ها و خصوصاً شاخص کل بیان خواهیم کرد.

ابزارهای کمک‌کننده در سرمایه‌‌‌‌گذاری

برای فعالیت در هر بازار و کسب‌‌‌‌وکاری معیارهایی وجود دارد که میزان عملکرد و به تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن طور عمده شرایط عمومی بازار را نسبت به سایر بازارها می‌‌‌‌سنجد. در خصوص سرمایه‌‌‌‌گذاری غالباً بازارها به وسیله‌‌‌‌ی بازدهی نسبی که دارند با یکدیگر مقایسه می‌‌‌‌شوند. این امر برای مقایسه‌‌‌‌ی بازارهای مختلف اعم از طلا ، سکه، ارز و … موضوعیت پیدا خواهد کرد و بازدهی آن‌‌‌‌ها را باتوجه‌به قیمتشان در نظر خواهند گرفت. اما در خصوص بازار ناهمگنی مثل بازار مسکن می‌‌‌‌توان به سراغ میانگین قیمتی رفت چرا که به طور مثال برخلاف بازار طلا یا سکه، در بازار مسکن با یک نرخ مواجه نیستیم و به دلیل ناهمگن بودن محصولات موجود در این بازار قیمت‌‌‌‌های مختلفی وجود خواهد داشت.

میانگین‌گیری و ارتباط آن با شاخص‌ هم‌وزن

حال ممکن است در برخی از بازارها امر میانگین‌گیری هم چاره‌‌‌‌ی کار نباشد. به طور مثال بازار سرمایه را در نظر بگیرید. آیا میانگین‌گیری از قیمت تمام نمادهای موجود در آن و پیگیری روند تغییرات آن جلوه‌‌‌‌ی خوبی از تغییرات بازار سهام است و شرایط آن را به‌خوبی به تصویر می‌‌‌‌کشد؟

واقعیت آن است که چنین معیارهایی خصوصاً در شرایطی که به وزن شرکت‌‌‌‌ها نیز توجهی نشود، برای پیگیری وضعیت بازار سهام دارای انحرافاتی هستند و بنابراین برای پیگیری روندهای مربوط به این بازار بهتر است تا شاخصی مخصوص به آن تعریف شود تا به‌مثابه‌ی نماینده‌‌‌‌ای از کل بازار تغییرات آن مورد تحلیل و بررسی قرار گیرد. همچنین برای مقایسه‌‌‌‌ی با سایر بازارها می‌‌‌‌توان تغییرات درصدی شاخص را به‌عنوان نماینده‌‌‌‌ی کل بازار در نظر گرفت.
حال سؤالی که به وجود میاید آن است که چنین شاخصی چگونه تعریف و محاسبه می‌‌‌‌شود و چه تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن پارامترهایی بر روی آن تأثیرگذار خواهند بود؟ این مسئله درست وجه افتراق شاخص‌‌‌‌های مختلفی است که در بازار سرمایه تعریف شده‌‌‌‌اند.

شاخص‌‌‌‌های بازار سرمایه از تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن مواردی هستند که در کنار فنون تحلیلگری، کمک‌‌‌‌های قابل‌‌‌‌توجهی را به سرمایه‌‌‌‌گذاران برای داشتن دیدگاهی مناسب‌‌‌‌تر در خصوص بازار‌‌‌‌ها و اجتناب از تحلیل‌‌‌‌های اشتباه ارائه می‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن ‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌دهند. شناخت این شاخص‌‌‌‌ها صرف‌نظر از روش سرمایه‌‌‌‌گذاری که ممکن است مستقیم یا غیرمستقیم باشد، از اهمیت بالایی برخوردار بوده و چه‌بسا بر روی تصمیم‌‌‌‌گیری اولیه در بازار سرمایه صرف‌نظر از روش انجام آن اثر بگذارد.

انواع شاخص‌‌‌‌های بورسی

به‌طورکلی می‌‌‌‌توان شاخص‌‌‌‌های بورسی را در ۸ مورد زیر خلاصه کرد.

1. شاخص کل
2. شاخص کل هم‌‌‌‌وزن
3. شاخص صنعت و شاخص مالی
4. شاخص ۳۰ شرکت بزرگ‌‌‌‌تر
5. شاخص ۵۰ شرکت برتر
6. شاخص بازار اول و بازار دوم
7. شاخص آزاد شناور
8. شاخص قیمت

هر یک از این شاخص‌‌‌‌ها به فراخور فلسفه‌‌‌‌ی وجودی‌شان برای تحلیل‌‌‌‌های مختلف کاربرد دارند.

شاخص هم‌‌‌‌وزن چیست؟

همان‌‌‌‌طور که اشاره کردیم، شاخص کل هم‌‌‌‌وزن معیاری برای سنجش وضعیت بازار سرمایه است که در راستای رصد تغییرات بازار به شکل روزانه و حتی در بازه‌‌‌‌های طولانی‌مدت کمک‌‌‌‌کننده خواهد بود. وجه تسمیه‌‌‌‌ی این شاخص به‌عنوان شاخص هم‌‌‌‌وزن در آن است که تأثیرات شرکت‌‌‌‌ها و نمادهای مختلف بر روی آن مستقل از کوچک یا بزرگ بودن شرکت‌‌‌‌ها است. به عبارت بهتر تأثیرپذیری این شاخص از شرکت‌‌‌‌های کوچک و بزرگ به یک اندازه است و این‌‌‌‌گونه نیست که شرکت‌‌‌‌هایی که ارزش بالایی دارند بتوانند در این شاخص اثر بیشتری بگذارند. فرمول محاسبه‌‌‌‌ی این شاخص مطابق تصویر زیر است:

تفاوت شاخص هم وزن و شاخص کل چیست؟

تفاوت شاخص کل و شاخص هم‌‌‌‌وزن در آن است که در شاخص هم‌‌‌‌وزن همان‌طور که اشاره شد میزان ارزش بازار شرکت‌‌‌‌ها و بزرگ یا کوچک بودن آن‌‌‌‌ها اهمیتی ندارد و تأثیر شرکت‌‌‌‌ها بر روی شاخص به یک اندازه خواهد بود. این در حالی است که در شاخص کل اوضاع متفاوت بوده و متناسب با اندازه‌‌‌‌ی شرکت‌‌‌‌ها به آن‌‌‌‌ها وزن داده شده است به‌‌‌‌طوری که شرکت‌‌‌‌های بزرگ تأثیر بیشتری بر روی آن دارند. این امر سبب می‌‌‌‌شود تا اگر در یک روز معاملاتی، تغییرات قیمتی چند شرکت بزرگ بالا باشد، شاخص‌کل تصویری برگرفته از تغییر آن‌‌‌‌ها را در هر جهتی که اتفاق افتاده تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن است انعکاس دهد و بدین ترتیب اثر تحولات شرکت‌‌‌‌های کوچک‌‌‌‌تر چندان به چشم نخورد.
تاکنون در فضای بورسی، احتمالاً با اصطلاح سهم‌‌‌‌های شاخص ساز مواجه شده‌‌‌‌اید. در واقع سهم‌‌‌‌های شاخص ساز همان شرکت‌‌‌‌های بزرگی هستند که اوضاع آن‌‌‌‌ها و مثبت یا منفی بودنشان اثر بسزایی بر روی شاخص کل بورس خواهد گذاشت؛ بنابراین از این شرکت‌‌‌‌های بزرگ به‌عنوان سهم‌‌‌‌های شاخص ساز در بازار سرمایه یاد می‌‌‌‌شود.
گاهی اوقات ممکن است شاخص کل تصویر مثبتی از بازار را ارائه دهد اما سبد سهام شما و یا پرتفوی سرمایه‌گذاری‌تان شرایطی منفی را تجربه کند. در چنین شرایطی باتوجه‌به فرمول محاسبه‌‌‌‌ی شاخص کل حتی اگر اتفاق چندان مثبتی در سهام شرکت‌‌‌‌های بزرگ رخ نداده باشد ممکن است بر اثر کد به کد در سهم شرکت‌‌‌‌های بزرگ و معامله شدن آن‌‌‌‌ها شاخص کل مثبت گزارش شود درحالی‌که عملاً وضعیت بازار چندان صعودی نبوده است.

شاخص کل یا شاخص هم‌‌‌‌وزن، کدام یک موردتوجه قرار می‌‌‌‌گیرد؟

در شرایطی که هر دوی این شاخص‌‌‌‌ها در یک سو و با مقادیری نسبتاً متناسب حرکت کنند چندان جای ابهام باقی نمی‌‌‌‌ماند و وضعیت بازار به‌طورکلی تا حدودی مشخص است. این سؤال زمانی موضوعیت پیدا می‌‌‌‌کند که جهت تغییرات درصدی دو شاخص در دو راستای مختلف است. در چنین شرایطی تحلیل و تفسیر هر یک از شاخص‌‌‌‌ها اهمیت پیدا می‌‌‌‌کند. شرایطی را تصور کنید که شاخص کل عددی منفی و شاخص هم‌‌‌‌وزن عددی مثبت را نشان می‌‌‌‌دهند.

واقعیت آن است که چنین شرایطی حکایت از اوضاع نسبتاً مطلوب در سهام شرکت‌‌‌‌های کوچک دارد. علت چنین استنباطی آن است که اگر وزن‌‌‌‌دهی به شرکت‌‌‌‌ها بر اساس میزان ارزش بازار و بزرگی آن‌‌‌‌ها را کنار بگذاریم و شاخص را محاسبه کنیم، با وضعیتی مثبت مواجه می‌‌‌‌شویم اما با وزن‌‌‌‌دهی اوضاع تغییر کرده و منفی می‌‌‌‌شود. این امر به معنای آن است که نمادهایی که وزن بالایی داشتند به‌قدری اوضاعشان منفی بوده که ضمن جبران اثر مثبت شرکت‌‌‌‌های کوچک‌تر، تأثیری را در جهت منفی بر شاخص بازار هم گذاشته‌اند. طبیعتاً در چنین شرایطی شاخص هم‌‌‌‌وزن تصویر مناسب‌‌‌‌تری را از کلیت بازار ارائه می‌‌‌‌دهد.

در شرایط عکس این حالت، یعنی زمانی که شاخص کل مثبت است اما شاخص هم‌‌‌‌وزن منفی گزارش می‌‌‌‌شود به معنای آن است تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن که صرف‌نظر از وزن‌‌‌‌دهی به شرکت‌‌‌‌ها در یک نگاه کلی اوضاع بازار چندان مطلوب نبوده و جریان نزولی در بازار بر روند صعودی چربیده است و شاخص کل مثبت گزارش شده صرفاً به دلیل برخی بهبودهای نسبی در سهام شرکت‌‌‌‌های شاخص ساز است که ارزش بیشتری دارند؛ بنابراین در صورت تکرار چند روزه و متوالی چنین شرایطی ممکن است اقدام به سرمایه‌‌‌‌گذاری چندان مطلوب نباشد.

سخن پایانی پیرامون شاخص‌ هم‌وزن

در این مقاله به بیان تعریف شاخص کل هم‌‌‌‌وزن پرداختیم و وجوه تمایز آن با شاخص کل را ارائه کردیم. واقعیت آن است که هر یک از ابزارها و روش‌‌‌‌ها در تحلیل دارای مزایا و معایب خاص خود هستند و نباید دیدگاهی صفر و صدی نسبت به آن‌‌‌‌ها داشت. هرکدام از ابزارها و شاخص‌‌‌‌های موجود کاربردهای مخصوص به خود را دارند و بهتر است تا برای داشتن دیدگاه‌‌‌‌های بهتر و جامع‌‌‌‌تر نسبت به وضعیت بازار و تحلیل‌‌‌‌های مربوط به آن، آشنایی نسبی با اغلب ابزارها داشته باشیم تا بتوانیم از آن‌‌‌‌ها در موارد درست استفاده کنیم.

تحلیل تکنیکال شاخص کل هم وزن | تاریخ 26 آبان 99

شاخص هم وزن به دلیل ماهیت محاسباتی خود که به تمام شرکت ها وزنی یکسان برای تاثیر گذاری بر عدد خود اختصاص می دهد، می تواند به عنوان نمایی از شرکت های کوچک بازار در نظر گرفته شود. در تایم هفتگی شاخص هم وزن در یک روند صعودی قرار دارد که اکنون در موج اصلاحی خود به سر می برد.

برای مشاهده نمودار با کیفیت بالا اینجا کلیک کنید

موج اصلاحی در محدوده 360000 به دو خط حمایتی مهم رسیده است. خط روند صعودی و محدوده اصلاح %38.2 فیبوناچی (که تاریخچه شاخص هم وزن نشان می دهد در روند صعودی معمولا اصلاح در این ناحیه به پایان رسیده است) به عنوان حمایت عمل کرده اند. باید منتظر بسته شدن کندل هفتگی باشیم تا اطمینان حاصل کنیم این محدوده حمایتی باعث اتمام اصلاح می شود یا خیر اما مثبت باز شدن کندل هفتگی می تواند نشانه خوبی باشد.

در تایم روزانه می توان شاخص هم وزن را در یک کانال باند مدت فرض نمود.

برای مشاهده نمودار با کیفیت بالا اینجا کلیک کنید

اصلاح شاخص در تایم هفتگی، در تایم روزانه خود را به شکل حرکت از سقف کانال به کف کانال در یک روند نزولی نشان داده است که واکش به خطوط میانی کانال می تواند نشانه ای از اعتبار آن باشد. اکنون عدد شاخص هم وزن بعد از نفوذ به کف کانال مثبت شده و به محدوده خط روند نزولی کوتاه مدت خود نزدیک شده است.

نکته امیدوار کننده تشکیل واگرایی مثبت در اندیکاتورهای MACD و RSI می باشد که می تواند نشانه ای از اتمام روند نزولی کوتاه مدت باشد. با مقایسه وضعیت نمودار در دو تایم هفتگی و روزانه، می بینیم که شاخص هم وزن آماده کف سازی و صعود است. می توان انتظار داشت پس از تشکیل یک الگوی بازگشتی و تثبیت عدد شاخص هم وزن بالای 370000 روند نزولی به پایان برسد. اما در صورت از دست رفتن واگرایی ها در اندیکاتورهای مورد بحث و از دست رفتن حمایت 360000 باید انتظار افت تا حمایت مستحکم بعدی در 320000 را داشت.

تحلیل‌های ارائه شده نظر کارشناسان تیم سیگنال بوده و نباید مبنای خرید و فروش تکنیکال شاخص کل و هم‌وزن قرار گیرد. مسئولیت هرگونه استفاده از داده‌های موجود، بر عهده کاربران محترم می‌باشد.

برای مشاهده جدیدترین تحلیل ها، اخبار، مقالات و قیمت لحظه ای ارزهای دیجیتال به وب سایت سیگنال مراجعه و یا اپلیکیشن سیگنال را دریافت نمایید.

تحلیل تکنیکال شاخص هم وزن +عکس

نوید اختر زاده در پاسخ به این سوال که شاخص هم وزن چیست؟ اظهار کرد:شاخ هم وزن یکی از شاخص‌های مهم بازار سرمایه است که در چند سال اخیر مورد استفاده و اقبال اکثر تحلیلگران تکنیکال قرار گرفته است.

وی افزود:تاثیرگذاری شاخص هم وزن در هر صنعت به تناسب تعداد شرکت‌های که در آن صنعت حضور دارند بستگی دارد و به بزرگی شرکت‌ها و تعداد سهام آن‌ها ارتباطی ندارد. نوسانات شاخص هم وزن به واسطه ویژگی‌های ذکر شده، کمتر از شاخص کل است؛ بنابراین ریسک این شاخص نسبت به شاخص کل نیز کمتر است.

اختر زاده بیان کرد:کاربرد دیگر شاخص‌ هم وزن غیر از افزایش قدرت تحلیل و تصمیم‌گیری در سرمایه‌گذاری، در صندوق‌های شاخصی است که باعث کاهش ریسک، سادگی و شفافیت می‌شود.

این تحلیلگر بازار سرمایه گفت: با بررسی نمودار هفتگی شاخص هم‌وزن و با استفاده از تئوری موجی الیوت به نظر می‌رسد که موجی که در حال حاضر نمودار این شاخص در آن قرار دارد موج فرعی C از موج اصلی ۴ است که می‌تواند آخرین گام ریزشی این شاخص باشد.

وی ادامه داد:در تصویر تحلیل شاخص هم وزن یک منطقه مناسب برای تکمیل موج فرعی C (کادر سبز رنگ) مشاهده می‌شود که محدوده ۳۰۰-۳۳۵ هزار واحد به عنوان منطقه‌ای است که موج ۴ اصلی شاخص به احتمال زیاد خاتمه خواهد یافت و شاخص کل هم وزن دوران رشد و رونق خود را در قالب موج ۵ اصلی صعودی آغاز خواهد کرد.

اخترزاده بیان کرد:از منظر زمانی موج اصلاحی ۴ می‌تواند تا اواخر فروردین و اوایل اردیبهشت ماه سال آینده ادامه‌دار باشد، سپس به مرور با اقبال مناسب سرمایه‌گذاران به بازار سرمایه شاهد آغاز دوران خوب شاخص و استارت موج ۵ صعودی خواهیم بود.